WT 個人資產負債表（含規劃中信貸）

資產負債表

資產 Assets

流動資產（一年內可變現）

現金（原 34K + 留手 50K）$84,000

股票~$300,000

高市圖應收款（到 11 月）~$130,000

流動資產小計~$514,000

非流動資產

私募基金（閉鎖 2 年）$400,000

安聯台灣科技投資型保單（5年閉鎖）規劃中$400,000

鯤航潛在股權待估

非流動資產小計$800,000

* 鯤航股權不列入計算；保單資金來自規劃中信貸

資產總計~$1,314,000

負債 Liabilities

流動負債（一年內到期）

信用卡未出帳$23,000

速貸年度月付（9,131 × 12）$109,572

流動負債小計~$132,572

非流動負債

速貸剩餘本金（4年）~$340,000

非流動負債小計~$340,000

* 國泰大樹速貸 $450,000 / 8.03% / 5年 / 開辦費 $7,000（內扣）

負債總計~$473,000

淨資產 Net Worth

資產總計 − 負債總計

~$841,000

NT$（借貸不影響淨資產）

信貸投資計畫（規劃中）

國泰大樹速貸 + 安聯台灣科技投資型保單

$450,000

信貸額度

$9,131

月付金

8.03%

年利率

5 年

期限 · 開辦費 $7,000（內扣）

$400,000

安聯台灣科技投資型保單
5年閉鎖 · 非流動資產

$50,000

保留現金
流動資產緩衝

關鍵比率 — 對照大仁 EP.24 標準

資產負債比

負債 ÷ 總資產

36.0%

= $473,000 ÷ $1,314,000

範圍	EP.24 評估
< 20%	太保守
20 — 50%	健康
> 75%	危險

36% 落在健康範圍 20–50% ✓
引入槓桿後資金效率大幅提升

流動比率

流動資產 ÷ 流動負債

3.9x

= $514,000 ÷ $132,572

數值	EP.24 評估
< 1	危險
> 3	及格
> 10	非常安全

3.9x 剛過及格線 ✓
保留 50K 現金緩衝，不可再動用

月收支摘要

月收入

光恆工作室（固定）$29,000

隊長（固定）$7,000

私募配息（月均）$6,667

固定收入小計$42,667

高市圖（月均，至 11 月）+$21,700

月支出

房租$5,000

信用卡（日常開銷）~$20,000

速貸月付$9,131

月支出合計~$34,131

固定月收入$42,667

$42,667

含高市圖月收入$64,367

$64,367

月支出（含速貸）~$34,131

$34,131

月淨儲蓄（固定收入）

含高市圖：~$30,236 / 月

~$8,536

私募基金補充說明

$400,000

本金（閉鎖中）

5%

每季配息率

$80,000

年配息（確定 2 年）

20%

年化報酬率

* 閉鎖期間本金不可動用，但配息穩定計入月收入。閉鎖確定 2 年，計入非流動資產。

下一步建議

1

信貸已引入槓桿，負債比 36% 進入健康範圍

從 2.7% 提升至 36%，資金效率大幅改善，這是正確方向。槓桿本金全數投入安聯台灣科技，若年化績效持續跑贏 8.03% 的借款利率，長期複利效果顯著。

2

流動比率 3.9x — 剛過及格線，需維持現金儲備

保留的 50K 現金是重要緩衝，不要再動用。若月支出意外暴增或收入出現缺口，這筆錢是第一道防線。

3

11 月高市圖收入結束後月餘降至 $8,536

Q3 就要開始規劃替補接案，避免月付 $9,131 佔固定收入比例過高。11 月後儲蓄從 $30,236 降至 $8,536，缺口需提前填補。

4

投資型保單年報酬需 > 8.03% 才真正划算

安聯台灣科技歷史強勢，但每年都要確認績效是否跑贏利息成本。若連續 2 年績效不如預期，需評估是否提前贖回（留意閉鎖條款）。

5

私募到期 + 保單到期後出場計劃

兩筆各 40 萬共 80 萬本金在 2–5 年內陸續解鎖，提前規劃再投資方向（滾入下一輪？部分轉 ETF？），避免資金解鎖後閒置。